Adobe, Oracle en RH leiden marktvolatiliteit

Gemaakt op 12 september 2024 • Nieuws • 3,262 keer bekeken • 5 minuten lezen

Aandelen maken grote bewegingen na beurs: Adobe, Oracle, RH en meer

Op 12 september 2024, na sluitingstijd van de reguliere handelsuren, zagen verschillende vooraanstaande bedrijven aanzienlijke bewegingen in hun aandelenkoersen. Bekende namen zoals Adobe, Oracle, RH en Neurocrine Biosciences leidden de marktactie na sluitingstijd na winstrapporten, richtlijnenupdates en ander belangrijk nieuws. De reacties in de uitgebreide handel weerspiegelden het sentiment van beleggers ten aanzien van zowel positieve als negatieve ontwikkelingen bij deze bedrijven.

Adobe (ADBE)

Adobe-aandelen daalden meer dan 10% in de handel na sluitingstijd, ondanks het melden van recordomzet voor het fiscale derde kwartaal. Hoewel het bedrijf de schattingen van analisten voor het kwartaal overtrof, bleven de vooruitzichten voor het komende fiscale vierde kwartaal achter bij de verwachtingen.

Adobe voorspelde een omzet tussen $ 5.50 miljard en $ 5.55 miljard voor het volgende kwartaal, lager dan de $ 5.61 miljard die analisten hadden verwacht. Deze teleurstellende prognose overschaduwde Adobe's robuuste derde kwartaalprestaties, waarin de omzet met 11% jaar-op-jaar steeg tot $ 5.41 miljard. Het digitale mediasegment, dat het vlaggenschip van het bedrijf, Creative Cloud, omvat, groeide naar $ 4 miljard, iets meer dan verwacht. Het digitale ervaringssegment, gericht op data-inzichten en commerciële oplossingen, rapporteerde echter een omzet van $ 1.35 miljard, iets lager dan de analistenverwachtingen van $ 1.40 miljard.

Beleggers leken te reageren op zorgen over vertragende groei in Adobe's belangrijkste bedrijfsgebieden, met name in de segmenten digitale media en digitale ervaring. Bovendien wordt verwacht dat de aangepaste winst per aandeel van het bedrijf voor het vierde kwartaal tussen $ 4.63 en $ 4.68 zal liggen, grotendeels in lijn met de prognoses van analisten, maar met zachtere omzetverwachtingen.

Ondanks de zachtere vooruitzichten was Adobe's derde kwartaalprestatie positief. De nettowinst van het bedrijf was $ 1.68 miljard, of $ 3.76 per aandeel, een stijging ten opzichte van $ 1.40 miljard, of $ 3.05 per aandeel, in hetzelfde kwartaal vorig jaar. Op aangepaste basis verdiende Adobe $ 4.65 per aandeel, wat de verwachtingen van $ 4.53 overtrof.

Dan Durn, CFO van Adobe, bleef optimistisch en zei: "Gezien de enorme markten die we aanjagen, heb ik er vertrouwen in dat we groei en leiderschap in de sector kunnen bewerkstelligen."

Orakel (ORCL)

Terwijl Adobe een steile daling doormaakte, steeg het aandeel van Oracle met bijna 6% nadat het bedrijf positieve toekomstgerichte richtlijnen uitbracht tijdens zijn analistendag. Oracle verhoogde zijn omzetprognose voor fiscaal 2026 en voorspelde ten minste $ 66 miljard, ten opzichte van zijn eerdere prognose van $ 65 miljard. Analisten hadden een conservatievere prognose van $ 64.8 miljard verwacht, op basis van gegevens van FactSet.

De cloudsoftwareactiviteiten van het bedrijf zijn een belangrijke groeimotor geweest, waarbij voortdurende investeringen in cloudinfrastructuur en -applicaties hun vruchten afwerpen. Oracle's vermogen om hogere dan verwachte inkomsten te voorspellen, weerspiegelt het vertrouwen van het bedrijf in het veroveren van marktaandeel in de concurrerende cloudruimte. Oracle's prestaties, met name in het cloudsegment, hebben het vertrouwen van investeerders versterkt, wat heeft geleid tot de positieve after-hours-beweging.

RH (RH)

RH, voorheen bekend als Restoration Hardware, zag zijn aandelen met bijna 19% stijgen na een top- en bottomline-overwinning voor het fiscale tweede kwartaal. Het luxe meubelbedrijf rapporteerde een aangepaste winst van $ 1.69 per aandeel, ruim boven de verwachtingen van analisten van $ 1.56 per aandeel. De omzet kwam uit op $ 830 miljoen, wat ook de schattingen van $ 825 miljoen overtrof.

De sterke kwartaalprestaties waren een positief signaal voor investeerders, aangezien RH nog steeds te maken heeft met een uitdagende macro-economische omgeving die gekenmerkt wordt door inflatie en veranderende consumentenvoorkeuren. Het vermogen van het bedrijf om verwachtingen te overtreffen, geeft aan dat zijn high-end klantenbestand veerkrachtig blijft ondanks bredere economische zorgen.

Het succes van RH is verbonden aan de strategie om te voorzien in de behoeften van welvarende consumenten die minder gevoelig zijn voor economische neergangen. CEO Gary Friedman heeft de transitie van het bedrijf geleid van een traditionele retailer naar een luxe lifestylemerk, een stap die nog steeds dividend oplevert. De positieve winstverrassing en sterke marktpositie van RH hebben de aandelen na sluitingstijd aanzienlijk doen stijgen.

Neurocriene biowetenschappen (NBIX)

Neurocrine Biosciences zag zijn aandelen met meer dan 2% dalen nadat het bedrijf teleurstellende resultaten rapporteerde van een fase twee-studie van luvadaxistat, een experimenteel medicijn dat is ontworpen om schizofrenie te behandelen. Het medicijn voldeed niet aan zijn primaire eindpunten, wat leidde tot bezorgdheid onder investeerders over de toekomstige vooruitzichten van de behandeling.

De negatieve onderzoeksresultaten waren een tegenslag voor Neurocrine, dat zijn portfolio van op neurowetenschappen gerichte therapieën wilde uitbreiden. Hoewel het bedrijf nog steeds een leider is in de biofarmaceutische sector met zijn gevestigde behandelingen, waaronder Ingrezza voor tardieve dyskinesie, woog het falen van luvadaxistat om aan de verwachtingen te voldoen in de klinische proef zwaar op zijn aandelen.

Ondanks de tegenslag beschikt Neurocrine nog steeds over een pijplijn met veelbelovende kandidaten. De mislukking in fase twee zal echter waarschijnlijk de potentiële marktintroductie van luvadaxistat vertragen, wat de groei van het bedrijf verder bemoeilijkt.

Aptiv PLC (APTV)

Aptiv, een fabrikant van auto-onderdelen, zag zijn aandelen met 1.7% stijgen nadat een indiening bij de Securities and Exchange Commission (SEC) onthulde dat CEO Kevin Clark eerder in de week bijna 30,000 aandelen had gekocht. Insider-aankopen worden doorgaans gezien als een positief teken, omdat ze vertrouwen in de toekomstige vooruitzichten van het bedrijf suggereren.

Aptiv profiteert van de aanhoudende verschuiving naar elektrische voertuigen (EV's) en de toenemende integratie van geavanceerde bestuurdersassistentiesystemen (ADAS) in auto's. Als leider in autotechnologie is Aptiv goed gepositioneerd om te profiteren van deze trends. De substantiële aankoop van de CEO geeft aan dat er een sterk geloof is in het vermogen van het bedrijf om succesvol door dit veranderende landschap te navigeren.

De bredere marktreactie

De after-hours trading-activiteit rondom deze bedrijven benadrukt het belang van corporate guidance en winstresultaten bij het vormen van beleggerssentiment. Hoewel Adobe's indrukwekkende derde kwartaalprestaties niet konden voorkomen dat de aandelen daalden op de rug van zachte guidance, werden bedrijven als Oracle en RH beloond voor het overtreffen van verwachtingen en het bieden van sterke toekomstvooruitzichten.

De bredere markt heeft te maken met tegenwind door stijgende rentetarieven, inflatiedruk en wereldwijde economische onzekerheid. Als gevolg hiervan worden bedrijven die veerkracht en sterke forward guidance tonen, vaak bevoordeeld door investeerders.

Economische indicatoren zoals de Producer Price Index (PPI) en werkloosheidsclaims, die ook op 12 september werden vrijgegeven, droegen bij aan de algehele onzekerheid van de markt. De PPI voor augustus liet een lichte stijging zien, wat wijst op mogelijke inflatiedruk die de beleidsbeslissingen van de Federal Reserve in de komende maanden zou kunnen beïnvloeden. Ondertussen blijven de hypotheekrentes stijgen, wat gevolgen heeft voor sectoren die gevoelig zijn voor rentetarieven, zoals huisvesting en consumentenbestedingen.

De aandelenkoersbewegingen na sluitingstijd op 12 september 2024 lieten een reeks reacties zien op bedrijfsresultaten en richtlijnenupdates. Adobe's aandelen kregen een klap ondanks sterke kwartaalresultaten, terwijl Oracle en RH positieve winsten zagen dankzij gunstige toekomstgerichte richtlijnen. Neurocrine Biosciences kreeg te maken met een tegenslag in zijn pijplijn voor medicijnontwikkeling en Aptiv zag een bescheiden winst na insider-aankopen door zijn CEO.

Terwijl bedrijven economische uitdagingen en marktvolatiliteit trotseren, blijven investeerders nauwlettend winstrapporten en richtlijnen volgen om toekomstige prestaties te meten. De after-hours trading sessie gaf een momentopname van hoe snel het sentiment van investeerders kan veranderen als reactie op nieuwe informatie, wat het belang van zowel de huidige prestaties als toekomstige verwachtingen op de aandelenmarkt onderstreept.